Investování s malým kapitálem

Přestože povědomí o možnostech investování mezi běžnými lidmi sílí, stále se můžete setkat s názorem, že investování je výsadou bohatých a aby to celé mělo smysl, je nutné začít třeba s pořádným kapitálem. Tato představa je však jedním z nejrozšířenějších omylů při správě osobních financí, protože dnes už můžete začít investovat s částkou třeba pár sto korun. Jak na investování s nižšími částkami?

Proč malý kapitál není překážkou?

Hned úvodem začněme s výhodami investování po menších částkách. Když totiž začínáte s malými částkami, máte jednu obrovskou výhodu, kterou si většina lidí neuvědomuje. Učíte se investovat s penězi, jejichž případná ztráta vás nezničí. První měsíce a roky jsou totiž především o budování návyku, o pochopení toho, jak se trhy chovají a o zvládání emocí, když vidíte, jak hodnota vašich investic klesá.

Právě tyto dovednosti jsou dlouhodobě cennější než jakýkoli počáteční kapitál, protože investor, který umí být trpělivý během poklesu, nakonec vždy dopadne lépe, než ten, kdo zpanikaří, a to bez ohledu na velikost účtu. Dalším důvodem, proč je vhodné začít i s malou částkou, je čas. Čím dříve začnete, i kdyby to bylo třeba jen s 1 000 korunami měsíčně, tím déle pro vás pracuje složené úročení – mechanismus, při kterém výnosy generují další výnosy, a portfolio tak exponenciálně roste.

Nastavte si základní strategii i očekávání

Než kamkoli pošlete první koruny jako počáteční kapitál, zodpovězte si tři základní otázky: Jak dlouho plánujete investovat? Jaký pokles hodnoty portfolia jste schopni psychologicky snést? A jaký je váš prvotní investiční cíl? Tyto odpovědi vás navedou k tomu, do jakých nástrojů má smysl vstupovat, protože investor, který šetří na koupi bytu o tři roky, by měl volit úplně jiný přístup než někdo, kdo si buduje rezervu na důchod v časovém horizontu 20 let.

Co se týče očekávání, dlouhodobý průměrný roční výnos diverzifikovaného akciového portfolia se historicky pohyboval mezi 6 až 10 % ročně v závislosti na zvoleném indexu a sledovaném období. Pozor, to ale neznamená, že od nynějška každý rok vyděláte 5 %. V některých letech totiž portfolio klidně klesne i o dvacet procent, zatímco v jiných zase vyskočí o třicet. Právě proto je klíčové trpělivě vytrvat a nepodléhat emocím při tržních výkyvech.

Jak investovat v malém?

Jedním z nejdostupnějších nástrojů pro malého investora jsou ETF, tedy burzovně obchodované fondy, které vám jediným nákupem umožní vlastnit stovky nebo tisíce akcií najednou. Kupříkladu ETF sledující index MSCI World zahrnuje akcie z více než dvaceti rozvinutých zemí a jeho nákup je dnes možný přes různé brokery, u kterých stačí jednoduchá registrace, přičemž investovat můžete doslova již od desítek korun. Při investování menších částek je důležitá pravidelnost, investujete-li pravidelně například 1 000 korun měsíčně, nakupujete automaticky více jednotek při poklesu a méně při růstu, což je strategie dlouhodobě snižující průměrné náklady na nákup.

P2P půjčky zas představují odlišný typ investice, při kterém půjčujete peníze přímo fyzickým osobám nebo firmám přes online platformu a dostáváte úrok, který se pohybuje nejčastěji mezi 6-15 % ročně. Investovat je zpravidla možné od minimálních částek, přičemž v závislosti na konkrétní platformě můžete využít i možnost, že systém sám rozděluje vaše peníze mezi desítky půjček a snižuje tak riziko selhání jednoho dlužníka. V každém případě jde o zajímavý doplněk investičního portfolia, protože například P2P půjčky nejsou závislé na dění na finančních trzích.

Tři konkrétní tipy na strategie pro malého investora

Níže jsme se podívali na to, jak může vypadat konkrétní investiční strategie při postupném investování menších částek. Je třeba ale stále pamatovat na to, že klíčová je disciplína a odolnost vůči emotivním rozhodnutím. Zároveň dodáváme, že uvedené tipy na strategie níže slouží pouze k inspiraci a nejsou investičním doporučením.

Automatické investování menších částek do ETF

První a zároveň nejjednodušší strategie spočívá v nastavení pravidelného měsíčního příkazu k nákupu jednoho nebo dvou široce diverzifikovaných ETF, například kombinace globálního akciového indexu a dluhopisového ETF v poměru 80:20. Celé nastavení vám zabere maximálně pár hodin a následně funguje bez vaší aktivní účasti. Každý měsíc se z účtu automaticky odešle částka, kterou si určíte, nakoupí se podíly a vy nemusíte řešit načasování, ekonomické zprávy ani spekulace. Tato strategie je ideální pro investiční horizont delší než sedm let a pro lidi, kteří chtějí budovat majetek, aniž by se investování museli aktivně věnovat. Nechcete-li jen pasivně přihlížet, odložte si stranou pár drobných pro různé rizikovější investice a spekulování.

Kombinované portfolio ETF a P2P půjček

Druhá strategie je vhodná pro ty, kdo chtějí vyšší výnos za cenu mírně vyššího rizika a jsou ochotni věnovat portfoliu trochu více pozornosti. Principem je rozdělit měsíční vklad, třeba 1 000 korun tak, že 400 korun směřuje do ETF a 600 korun na P2P platformu s automatickým reinvestováním úroků. Výsledkem je portfolio, kde akciová část přináší dlouhodobý růst, zatímco P2P část generuje pravidelný pasivní příjem.

Tematické ETF pro dlouhodobé držení

Třetí strategie je určena pro všechny, kteří se vyznají v určitém odvětví a mají silné přesvědčení o jeho dlouhodobém úspěšném směřování. Může se jednat například o ETF zaměřené na čistou energii, umělou inteligenci nebo zdravotnické technologie, přičemž důležité je, aby tematická část tvořila maximálně 20-30 % celého portfolia a zbytek zůstal v široce diverzifikovaném indexu nebo v P2P půjčkách.

Tato strategie přináší potenciál nadprůměrného výnosu, ale zároveň vyžaduje ochotu snášet vyšší volatilitu a delší investiční horizont, protože tematické ETF mohou roky zaostávat za trhem, než se dostanou do popředí. Typickým příkladem mohou být farmaceutické společnosti a laboratoře, které během celosvětové pandemie zaznamenávaly vynikající výsledky.

Investování s malým kapitálem není třeba v žádném případě brát jako handicap nebo faktor, který by vám cestu k investování zavřel. Je to začátek procesu, který při důslednosti a trpělivosti vede ke stejnému cíli jako investování velkých částek. A co je nejdůležitější? Cestou získáte něco nenahraditelného, a tím jsou zkušenosti, disciplína a autentická zkušenost toho, jak peníze pracují za vás.